Renzo

Renzo Protocol, un jeton de restauration liquide (LRT) et un gestionnaire de stratégie, a été lancé le 18 décembre 2023. Il opère au sein de l'écosystème EigenLayer, améliorant la sécurité et la fonctionnalité des réseaux blockchain par le biais de services connus sous le nom de services activement validés (AVS). Le protocole a été fondé par Lucas Kozinski, James Poole et Kratik Lodha, qui ont de l'expérience dans le développement et la mise à l'échelle de startups Web3.

Le protocole Renzo simplifie les interactions avec les utilisateurs et favorise une collaboration transparente avec les opérateurs de nœuds de la couche Eigen. Il s'aligne sur la mission d'EigenLayer qui est de permettre une innovation sans permission sur Ethereum et d'établir la confiance au sein de l'écosystème. Le protocole y parvient en frappant une quantité équivalente d'ezETH pour chaque LST ou ETH déposé, en utilisant des contrats intelligents et des nœuds d'opérateurs pour sécuriser une stratégie optimale de rétablissement du risque/récompense.

Le jeton REZ, lancé le 30 avril 2024, sert de jeton de gouvernance natif au sein du protocole, permettant aux détenteurs de voter sur des propositions de gouvernance englobant diverses questions telles que la liste blanche des opérateurs, la liste blanche des services activement validés, les cadres pour la gestion globale des risques, les subventions communautaires et de trésorerie, et les spécifications concernant les montants de concentration, les actifs collatéraux et les dépôts.

Le jeton a fait l'objet de deux saisons d'airdrop. La saison 1 s'est achevée le 26 avril, avec une distribution linéaire basée sur le solde d'ezPoints de l'utilisateur. La saison 2, qui a débuté le 26 avril, visait à soutenir la croissance continue, à récompenser les premiers utilisateurs et à améliorer l'utilité et la distribution de l'ezETH sur tous les réseaux pris en charge. Cette saison a permis d'augmenter les points des détenteurs d'ezETH dans les portefeuilles des utilisateurs et de soutenir les intégrations DeFi, en distribuant 5% de l'offre totale (500M $REZ) à la communauté sur une période de trois mois jusqu'au 26 juillet.

Renzo Protocol s'est également associé à Connext Network pour introduire le cross-chain Native Restaking à la couche 2, améliorant ainsi son accessibilité et sa fonctionnalité pour les utilisateurs à travers différents écosystèmes de blockchain.

Renzo (REZ) est un protocole de jeton de restaking liquide qui fonctionne sur l'écosystème EigenLayer. Il permet aux utilisateurs d'obtenir des rendements plus élevés sur leurs avoirs en Ethereum (ETH) en les jalonnant par le biais du protocole Renzo. Voici une explication détaillée de son fonctionnement :

1. EigenLayer: Il s'agit du protocole sous-jacent qui sécurise les réseaux de blockchain par le biais de services de validation actifs (AVS). Les SVA sont des services décentralisés qui contribuent à la sécurité du réseau, et les utilisateurs peuvent obtenir des récompenses en y participant.

2. Jeton de restauration liquide (LRT

)

3. : Renzo utilise des LRT, qui sont des jetons qui fournissent de la liquidité pendant que l'actif sous-jacent (ETH) est mis en jeu. Cela signifie que les utilisateurs peuvent échanger ces jetons sur les échanges de crypto-monnaies même si leur ETH est mis en jeu.

4. ezETH: Il s'agit du TLR émis par Renzo. Lorsque les utilisateurs misent l'ETH ou d'autres jetons de mise liquide (LST) comme le wBETH et le stETH, ils reçoivent une quantité équivalente d'ezETH. L'ezETH représente la position restakée de l'utilisateur chez Renzo et peut être échangée sur les marchés secondaires.

Pour utiliser Renzo, les utilisateurs suivent les étapes suivantes :

1. Dépôt d'ETH ou de LST: Les utilisateurs déposent leurs ETH ou LST dans le protocole Renzo.
2. Recevoir des ezETH: En retour, ils reçoivent une quantité équivalente d'ezETH, qui représente leur position restakée
.
3. Obtenir des récomp
enses
4. : Les utilisateurs gagnent des récompenses sous forme d'ezPoints, qui sont basés sur la durée et la nature de leur participation. Les ezPoints peuvent être utilisés pour recevoir des jetons REZ supplémentaires.

Le jeton REZ est un jeton d'utilité et de gouvernance pour le protocole Renzo. Il permet aux utilisateurs de participer à la gouvernance du protocole et de voter sur des propositions. La distribution du jeton comprend des largages aux premiers utilisateurs, avec une offre totale de 10 milliards de jetons REZ. Le jeton est négocié sur les bourses de crypto-monnaies et a une capitalisation boursière de plus de 150 millions de dollars.

Renzo offre plusieurs avantages aux utilisateurs :

• Desrendements plus élevés: Les utilisateurs peuvent obtenir des rendements plus élevés qu'en misant simplement sur l'ETH.
• Liquidité: les jetons ezETH peuvent être échangés sur les marchés secondaires, fournissant de la liquidité pendant que l'ETH sous-jacent est mis en jeu
.
• Restaking simplifié: Renzo simplifie le processus de restaking en choisissant la meilleure stratégie risque/récompense pour les utilisateurs.

Dans l'ensemble, Renzo fournit une plateforme permettant aux utilisateurs de maximiser leurs rendements sur les avoirs en ETH tout en maintenant la liquidité et en participant à la gouvernance du protocole.

Renzo (REZ) dispose de plusieurs atouts qui en font une option intéressante dans le secteur de la restauration :

1. Restaking liquide: Renzo permet aux utilisateurs de garder leur Ethereum (ETH) liquide tout en participant au restaking, contrairement aux protocoles de staking traditionnels où les actifs sont bloqués. Cette liquidité est obtenue par la création d'ETH synthétiques, connus sous le nom d'ezETH, qui peuvent être utilisés dans d'autres protocoles financiers décentralisés (DeFi) et échangés au même prix que l'ETH.

2. Pas de quantité minimale: Contrairement à EigenLayer, qui exige un minimum de 32 ETH pour participer directement, Renzo n'exige pas de quantité minimale, ce qui le rend plus accessible à un plus grand nombre d'utilisateurs.

3. Soutien de Binance: Renzo a reçu un financement stratégique de Binance Labs, la branche de capital-risque de Binance, ce qui ajoute de la crédibilité et un potentiel de soutien important au projet.

4. Mise en jeu APY élevée: Renzo offre une remarquable opportunité de mise de 55.0% APY, fournissant une puissante incitation pour les investisseurs à participer à la plateforme.

5. Gouvernance décentralisée: Renzo fonctionne sans PDG, s'appuyant plutôt sur une gouvernance décentralisée répartie à travers le monde, ce qui peut conduire à une prise de décision plus orientée vers la communauté et à une structure de projet plus résiliente.

Ces forces positionnent Renzo comme un acteur compétitif dans le secteur du restaking, offrant aux utilisateurs une combinaison unique de liquidité, d'accessibilité et de rendements élevés.

Renzo (REZ) est confronté à plusieurs risques que les investisseurs doivent connaître :

1. Risque de contrepartie: Renzo s'appuie sur des validateurs professionnels sélectionnés pour miser l'ETH

.

2. Le choix des validateurs est crucial car il affecte les rendements et les risques associés au processus de mise en jeu. Si les validateurs choisis ne sont pas fiables, cela pourrait entraîner des pertes pour les utilisateurs.

3. Piratage et risques de sécurité: En tant qu'application décentralisée, Renzo est susceptible d'être piraté. Bien qu'elle ait fait l'objet d'audits, il existe toujours un risque de failles de sécurité. Il est essentiel de faire réaliser des audits par différentes entreprises pour garantir une sécurité maximale.

4. Distribution des jetonset pression de vente: La distribution des jetons n'est pas entièrement décentralisée, une part importante étant réservée à l'équipe et aux investisseurs privés

.

5. Cela pourrait conduire à une pression de vente importante au cours des 12 prochains mois, ce qui pourrait affecter la valeur du jeton.

4. Risques de retrait: Actuellement, les utilisateurs ne peuvent pas retirer directement leur ETH de Renzo. Ils doivent échanger leur ezETH contre de l'ETH par le biais d'échanges décentralisés comme Uniswap, ce qui peut être une limitation et un risque si la liquidité est faible.

5. Phishing et escroqueries: Il y a eu des cas d'escroqueries par hameçonnage ciblant les utilisateurs de Renzo, comme l'escroquerie "Renzo ($REZ) Token Allocation", qui peut entraîner la perte d'actifs numériques si les utilisateurs connectent leurs portefeuilles à des sites Web malveillants.

6. Risques de marché: En tant que nouveau marché, Renzo est exposé aux risques du marché, en particulier dans les transactions à effet de levier où l'effet de levier peut amplifier à la fois les profits et les pertes.

Ces risques soulignent l'importance d'une recherche approfondie et de la prudence lors d'un investissement dans Renzo (REZ).

Voici les membres clés de l'équipe derrière Renzo (REZ) :

• Lucas Kozinski: Contributeur fondateur avec une expérience en gestion financière et en crypto-monnaie à la Fondation Tezos, Tokensoft et Lunar Labs.
• James Poole: Collaborateur fondateur et ancien directeur technique de Tokensoft.
• Kratik Lodha: Contributeur fondateur avec une expérience en analyse dans divers fonds tels que Woodstock Funds, WorldQuant, et Equity Research.
• Cameron Michael Smith: Collaborateur principal.
• James Coole: Collaborateur fondateur et ancien directeur technique de Tokensoft.