USDX Stablecoin

Le stablecoin USDX a une histoire à multiples facettes, son développement et son déploiement s'étendant sur différentes plateformes de blockchain.

Initialement, l'USDX était construit sur la blockchain Kava, une plateforme DeFi inter-chaînes offrant des prêts garantis et des stablecoins aux utilisateurs des principaux crypto-actifs. Sur Kava, l'USDX était rattaché au dollar américain et frappé par des crypto-actifs collatéralisés. Il avait trois principaux cas d'utilisation : les opérations sur marge, les opérations de couverture et les paiements. Les utilisateurs pouvaient frapper des USDX en déposant leurs crypto-actifs dans le protocole, et les récompenses de Kava étaient distribuées proportionnellement chaque semaine aux utilisateurs qui frappaient des USDX.

En mai 2024, Hex Trust, l'un des principaux dépositaires d'actifs numériques, a lancé une nouvelle version de l'USDX sur le réseau Flare. Il s'agissait de la première émission native de stablecoins sur la blockchain Flare de couche 1. La nouvelle version de l'USDX est également rattachée au dollar américain sur une base 1:1 et présente plusieurs caractéristiques innovantes. Il a été conçu pour conserver une valeur stable en étant directement adossé au dollar américain ou à des actifs de valeur équivalents, ce qui garantit une valeur constante par rapport au dollar.

Sur le réseau Flare, USDX a introduit plusieurs caractéristiques clés. Il permettait aux utilisateurs de gagner un rendement dans le monde réel en misant leurs USDX, qui étaient récompensés par des cUSDX, un jeton secondaire qui accumulait des gains supplémentaires au fil du temps. Ce modèle de mise en jeu n'incitait pas seulement à détenir des USDX, mais contribuait également à stabiliser la dynamique de l'offre et de la demande. En outre, l'USDX a été intégré à Clearpool, permettant aux utilisateurs de gagner des rendements en USDX et des récompenses FLR en déposant des USDX dans le T-Pool.

Le lancement de l'USDX sur Flare a marqué une étape importante dans l'évolution des monnaies numériques, en combinant stabilité et possibilités de performance dans le monde réel. Il a établi une nouvelle norme pour ce que les stablecoins peuvent offrir, en fournissant un choix pratique pour les transactions et l'épargne pour les utilisateurs quotidiens et des opportunités de mise en jeu attrayantes pour les investisseurs institutionnels. Alors que le paysage des actifs numériques continue d'évoluer, le rôle d'innovations telles que l'USDX sera crucial pour façonner l'avenir de la finance.

Le stablecoin USDX, développé par Hex Trust en partenariat avec Clearpool sur le réseau Flare, est conçu pour fournir une solution de stablecoin fiable et digne de confiance. Voici comment il fonctionne :

L'USDX est adossé à un ensemble d'actifs garantis, détenus en partie par des agents et en partie par un pool communautaire. Ces garanties se déclinent en trois types d'actifs différents. Le stablecoin est maintenu à un ratio constant de 1:1 par rapport au dollar américain ou à des actifs de valeur équivalente, principalement des bons du Trésor de 1 à 3 mois. Ces réserves sont détenues en toute sécurité par des institutions financières réglementées de niveau 1, ce qui permet aux détenteurs de faire confiance à la valeur et à la résilience du stablecoin.

Le système s'appuie sur les protocoles de données de Flare, y compris le connecteur de données et Flare Time Series Oracle (FTSO), pour obtenir des informations fiables sur les prix des jetons utilisés dans le système. Cela garantit que la valeur du stablecoin est reflétée et maintenue avec précision.

Les USDX peuvent être misés sur un T-Pool dédié créé par Clearpool, ce qui permet aux utilisateurs d'obtenir un rendement réel. La mise en jeu d'USDX rapporte des cUSDX, qui peuvent être utilisés comme garantie dans le système FAsset de Flare Labs. Cela permet l'utilisation d'actifs autres que les contrats intelligents, comme le BTC et le DOGE, dans DeFi on Flare. Les utilisateurs peuvent miser et défaire leur mise à tout moment sans période de blocage, maximisant ainsi les rendements par le biais du rendement de base et des incitations FLR bonus.

Le système est rendu sans confiance par la surcollatéralisation. Les stablecoins USDX seront un élément clé de ce collatéral, permettant au système de fonctionner sans heurts. Cela garantit que la valeur du stablecoin est maintenue même en période de volatilité du marché.

L'USDX est conçu pour être un stablecoin polyvalent et largement adopté, avec des plans d'expansion future sur différentes blockchains. Il servira de pierre angulaire à l'écosystème émergent de DeFi et de bridging sur Flare, prenant en charge des applications telles que les protocoles de prêt et d'emprunt, les échanges de contrats à terme perpétuels, et bien plus encore.

Dans l'ensemble, le stablecoin USDX associe la sécurité financière traditionnelle à l'innovation de la blockchain, offrant aux utilisateurs une solution stable fiable et génératrice de rendement.

Le jeton USDX Stablecoin (USDX) possède plusieurs atouts qui en font une option intéressante sur le marché des crypto-monnaies :

1. Émission native sur le réseau Flare: USDX est le premier stablecoin émis nativement sur la blockchain Flare, ce qui constitue une base solide pour sa fonctionnalité et son intégration dans l'écosystème DeFi.

2. Soutien 1:1: L'USDX est adossé à un ratio de 1:1 par rapport au dollar américain ou à des actifs de valeur équivalente, principalement constitués de bons du Trésor de 1 à 3 mois détenus par des institutions financières de premier rang. Cela garantit une valeur stable et une résilience pour les détenteurs.

3. Opportunités de rendement: Les détenteurs d'USDX peuvent obtenir un rendement en investissant leurs jetons dans le Clearpool T-Pool, qui offre des rendements réels liés à des actifs générant des revenus en dehors de l'espace des crypto-monnaies. Ce modèle de mise en jeu contribue à stabiliser la dynamique de l'offre et de la demande et incite à conserver l'USDX.

4. Composabilité et intégration: L'USDX est conçu pour être une primitive DeFi vitale sur Flare, supportant diverses applications telles que les protocoles de prêt et d'emprunt, les échanges de contrats à terme perpétuels, et le système FAsset de Flare Labs. Cette intégration permet l'utilisation d'actifs de contrats non intelligents tels que BTC et DOGE dans DeFi on Flare.

5. Sécurité et confiance: L'USDX est émis par Hex Trust, un dépositaire d'actifs numériques agréé, ce qui garantit un niveau élevé de sécurité et de confiance dans la valeur et la résilience du stablecoin. Les réserves qui soutiennent l'USDX sont détenues en toute sécurité par des institutions financières réglementées de niveau 1, ce qui renforce encore la confiance dans le stablecoin.

6. Flexibilité et accessibilité: Les utilisateurs peuvent investir et désinvestir l'USDX à tout moment sans période de blocage, ce qui permet de maximiser les rendements grâce au rendement de base et aux primes FLR. Cette flexibilité fait de l'USDX une option attrayante tant pour les utilisateurs quotidiens que pour les investisseurs institutionnels.

7. Diversification: Le lancement de l'USDX sur Flare offre un outil de diversification stratégique pour ceux qui naviguent parmi les stablecoins dominants sur le marché. Son expansion et son intégration dans divers environnements blockchain devraient jouer un rôle crucial dans l'adoption et la reconnaissance généralisées des crypto-monnaies dans le paysage financier mondial.

Ces atouts font de l'USDX un stablecoin fiable et polyvalent qui comble le fossé entre la sécurité financière traditionnelle et l'innovation blockchain, renforçant ainsi la confiance et la sécurité dans l'écosystème des actifs numériques.

Le stablecoin USDX, lancé par Hex Trust sur le réseau Flare, comporte plusieurs risques financiers. Ces risques sont les suivants :

1. Risque de contrepartie et de garantie: l'USDX étant adossé à une garantie maintenue par un tiers, il existe un risque que ce dernier devienne insolvable ou fasse faillite, ce qui pourrait entraîner une perte de valeur pour les investisseurs

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3. Risque de rachat : le processus de rachat de l'USDX risque de ne pas fonctionner comme prévu, en particulier en période de volatilité du marché ou de problèmes opérationnels, ce qui pourrait avoir un impact sur la capacité à racheter le stablecoin pour sa garantie sous-jacente

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5. Risque lié au collatéral : la valeur du collatéral soutenant l'USDX, principalement constitué de bons du Trésor à 1-3 mois, pourrait diminuer ou devenir volatile, ce qui affecterait la stabilité du stablecoin

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4. Fluctuations du taux de change: L'USDX étant libellé en dollars américains, les investisseurs britanniques sont exposés aux fluctuations du taux de change USD:GBP, ce qui pourrait avoir un impact sur la valeur de leur investissement.

5. Risque algorithmique: bien que l'USDX ne repose pas sur des algorithmes pour maintenir sa valeur, l'utilisation d'algorithmes dans d'autres stablecoins peut entraîner des défaillances ou des comportements inattendus, ce qui peut entraîner une perte de valeur

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Ces risques soulignent l'importance d'une recherche approfondie et de la prudence lors de l'investissement dans des stablecoins tels que l'USDX.

• Hex Trust Group: L'équipe à l'origine du stablecoin USDX sur le réseau Flare, qui est un dépositaire d'actifs numériques ayant des milliards d'actifs sous sa garde.
• Kava Labs: L'équipe à l'origine du stablecoin USDX sur le réseau Kava, fondée par Brian Kerr et Scott Stuart, deux entrepreneurs expérimentés qui ont réussi à créer des start-ups technologiques.